ОПУБЛИКОВАННЫЕ СООБЩЕНИЯ ЭМИТЕНТОВ
X5 Retail Group - Иное сообщение(часть 1 из 2)
- В 3 кв. 2021 г. рост выручки X5 составил 11,7% год-к-году (г-к-г), 10,4 п.п. из которых обеспечил рост офлайн-продаж, и 1,3 п.п. – рост продаж цифровых бизнесов, которые составили 2% консолидированной выручки.
- Валовая рентабельность выросла на 67 п.п. до 26,2% (25,8% до применения МСФО (IFRS) 16(1)) в 3 кв. 2021 г., на фоне улучшения коммерческой маржи, более низкой доли промо и сокращения потерь, что было частично нивелировано более высокими расходами на логистику.
- Рентабельность скорректированной EBITDA(2) составила 12,9% (7,9% до применения МСФО (IFRS) 16).
- Административные, общие и коммерческие расходы (SG&A) за вычетом расходов на амортизацию, обесценение, LTI, прочих единовременных выплат на основе акций и эффекта трансформации «Карусели», увеличились на 102 б.п. как процент от выручки (на 85 б.п. до применения МСФО (IFRS) 16), на фоне более высоких расходов на персонал, услуги третьих сторон и затрат, связанных с развитием цифровых бизнесов.
- Рентабельность по чистой прибыли выросла на 64 б.п. (6 б.п. до применения МСФО (IFRS) 16) до 2,2% в 3 кв. 2021 г. (2,5% до применения МСФО (IFRS) 16).
- Показатель Чистый долг/EBITDA составил 3,08x (1,50x до применения МСФО (IFRS) 16) по состоянию на 30 сентября 2021 г.
Амстердам, 26 октября 2021 г. - X5 Retail Group N.V. («X5» или «Компания»), ведущая продуктовая розничная компания в России, управляющая торговыми сетями «Пятерочка», «Перекресток» и «Карусель» (тикер на Лондонской фондовой бирже и Московской бирже: FIVE), объявила сокращенные консолидированные финансовые результаты за третий квартал и 9 месяцев 2021 г., закончившихся 30 сентября 2021 г., в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности, принятыми в Европейском Союзе.
Главный исполнительный директор X5 Игорь Шехтерман прокомментировал:
“В третьем квартале Х5 продемонстрировала рост выручки и уровень рентабельности в соответствии с целевыми показателями или выше их. Наши офлайн-бизнесы продолжили расширяться уверенными темпами, сохраняя фокус на эффективность и адаптацию нашего CVP к потребностям покупателей. Развитие цифровых бизнесов набирает темп, их вклад в выручку составил 2%, против 1% в 2020 году. В третьем квартале 2021 года выручка Х5 выросла на 11,7%, благодаря двузначному росту продаж «Пятерочки» и «Перекрестка».
Мы очень довольны показателем NPS и ростом LFL(3) продаж, которые демонстрируют магазины «Пятерочка» и «Перекресток» в новой концепции. Мы также объявили о планах развития сети жестких дискаунтеров «Чижик» и открыть порядка 3 000 магазинов в течение ближайших трех лет. Этот новый формат ориентирован на рациональных покупателей и предлагает разумные цены и значительную долю собственных торговых марок в ассортименте товаров.
Мы продолжаем идти к достижению наших стратегических целей, усиливая существующие бизнесы за счет успешной реализации мер по сокращению потерь и адаптации к таким новым вызовам, как нехватка рабочей силы с помощью автоматизированных и цифровых технологий, оптимизирующих работу персонала. Наша медиа платформа Food.ru начинает расширяться и активно интегрироваться в цифровые сервисы Х5, что позволяет нам лучше понять предпочтения потребителей и предложить им соответствующие услуги, удовлетворяющие их потребности в еде.
Х5 подтверждает свое намерение выплатить дивиденды в размере 50 млрд руб. по итогам года. Я также рад сообщить, что мы уверенно идем к достижению наших ключевых целей в области устойчивого развития, утвержденных стратегией до 2023 года. Мы снизили объемы удельных выбросов углекислого газа в расчете на квадратный метр торговой площади на 9%, уже 48% товаров собственных торговых марок продаются в более устойчивой упаковке, а доля направляемых на переработку материалов от собственных операций достигла 85%”.
Основные показатели отчета о прибылях и убытках(4)
Миллионов российских рублей (млн руб.) IFRS 16 До применения IFRS 16
3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм., 3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм.,
г-к-г, % г-к-г, %
Выручка 543 586 486 641 11,7 543 586 486 641 11,7
в т. ч. чистая розничная выручка (5) 540 718 485 552 11,4 540 718 485 552 11,4
«Пятерочка» 448 065 399 776 12,1 448 065 399 776 12,1
«Перекресток» (в т.ч.
Vprok.ru Перекресток и экспресс-доставка) 85 083 74 568 14,1 85 083 74 568 14,1
«Карусель» 6 546 11 207 (41,6) 6 546 11 207 (41,6)
Валовая прибыль 142 170 124 011 14,6 140 163 122 226 14,7
Валовая рентабельность, % 26,2 25,5 67 б.п. 25,8 25,1 67 б.п.
Скорр. EBITDA 70 177 63 637 10,3 42 804 39 210 9,2
Рентабельность скорр. EBITDA, % 12,9 13,1 (17) б.п. 7,9 8,1 (18) б.п.
EBITDA 69 195 63 129 9,6 41 822 38 702 8,1
Рентабельность EBITDA, % 12,7 13,0 (24) б.п. 7,7 8,0 (26) б.п.
Операционная прибыль 31 684 27 958 13,3 23 110 21 324 8,4
Операционная рентабельность, % 5,8 5,7 8 б.п. 4,3 4,4 (13) б.п.
Чистая прибыль 12 225 7 841 55,9 13 647 11 949 14,2
Рентабельность чистой прибыли, % 2,2 1,6 64 б.п. 2,5 2,5 6 б.п.
Миллионов российских рублей (млн руб.) IFRS 16 До применения IFRS 16
9 м. 2021 9 м. 2020 Изм., 9 м. 2021 9 м. 2020 Изм.,
г-к-г, % г-к-г, %
Выручка 1 597 289 1 449 266 10,2 1 597 289 1 449 266 10,2
в т. ч. чистая розничная выручка (5) 1 590 909 1 446 988 9,9 1 590 909 1 446 988 9,9
«Пятерочка» 1 302 386 1 175 615 10,8 1 302 386 1 175 615 10,8
«Перекресток» (в т.ч.
Vprok.ru Перекресток и экспресс-доставка) 262 084 228 528 14,7 262 084 228 528 14,7
«Карусель» 24 750 42 844 (42,2) 24 750 42 844 (42,2)
Валовая прибыль 411 807 366 526 12,4 405 878 361 153 12,4
Валовая рентабельность, % 25,8 25,3 49 б.п. 25,4 24,9 49 б.п.
Скорр. EBITDA 203 561 186 498 9,1 123 703 114 044 8,5
Рентабельность скорр. EBITDA, % 12,7 12,9 (12) б.п. 7,7 7,9 (12) б.п.
EBITDA 200 755 184 968 8,5 120 897 112 514 7,5
Рентабельность EBITDA, % 12,6 12,8 (19) б.п. 7,6 7,8 (19) б.п.
Операционная прибыль 89 487 84 899 5,4 65 349 63 781 2,5
Операционная рентабельность, % 5,6 5,9 (26) б.п. 4,1 4,4 (31) б.п.
Чистая прибыль 34 783 26 614 30,7 38 943 36 399 7,0
Рентабельность чистой прибыли, % 2,2 1,8 34 б.п. 2,4 2,5 (7) б.п.
Выручка
Выручка увеличилась на 11.7% г-к-г в 3 кв. 2021, благодаря росту сопоставимых (LFL) продаж, торговой площади и выручки цифровых бизнесов на 156,9%. Последнее отражает высокий спрос клиентов на онлайн-услуги, рост числа новых онлайн-покупателей, выход экспресс-доставки в новые регионы, расширение ассортимента Vprok.ru Перекресток, расширение сети доставки 5Post и появление у этого сервиса новых e-commerce партнеров.
Динамика торговых площадей, кв. м
30 сентября
2021 31 декабря
2020 Изм. к 31
декабря 2020 30 сентября
2020 Изм. к 30
сентября 2020
Торговая площадь, кв. м
«Пятерочка» 6 909 602 6 541 622 5,6 6 414 939 7,7
«Перекресток» 1 080 711 1 013 860 6,6 978 007 10,5
«Карусель» 133 071 222 119 (40,1) 225 334 (40,9)
X5 Group(6) 8 212 057 7 840 055 4,7 7 679 755 6,9
Динамика сопоставимых продаж за 3 квартал и 9 месяцев 2021 г., % г-к-г
В 3 кв. и 9 мес. 2021 г. LFL продажи продолжили демонстрировать рост на уровне 4,8% и 3,7% г-к-г, соответственно.
LFL средний чек стал ключевым драйвером роста LFL продаж в 3 кв. 2021 г. на фоне нормализации поведения потребителей.
3 кв. 2021 9 м. 2021
Продажи Трафик Средний чек Продажи Трафик Средний чек
«Пятерочка» 5,0 (0,0) 5,0 4,1 1,3 2,7
«Перекресток» 4,5 2,0 2,4 2,9 4,2 (1,2)
«Карусель» (4,3) (8,7) 4,8 (8,6) (8,0) (0,6)
X5 Group 4,8 0,1 4,7 3,7 1,5 2,1
Более подробная информация по динамике чистой розничной выручки представлена в Пресс-релизе по операционным результатам за 3 кв. 2021 года.
Валовая рентабельность
Валовая рентабельность по МСФО (IFRS) 16 выросла на 67 б.п. до 26,2% в 3 кв. 2021 г. (на 67 б.п. г-к-г до 25,8% до применения МСФО (IFRS) 16). Улучшение коммерческой маржи на фоне благоприятного продуктового микса, связанного с аномально жаркой погодой в центральной России и уровень промо несколько ниже по сравнению с 3 кв. 2020 г., а также сокращение потерь, были компенсированы более высокими логистическими расходами на фоне возрастающей конкуренции за персонал, вызванной ростом заболеваемости COVID и низким предложением труда мигрантов.
Коммерческие, общие и административные расходы (без учета расходов на амортизацию, обесценение и эффекта трансформации «Карусели»)
Млн руб. IFRS 16 До применения IFRS 16
3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм., 3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм.,
г-к-г, % г-к-г, %
Расходы на персонал (47 257) (39 372) 20,0 (47 257) (39 372) 20,0
% от выручки 8,7 8,1 60 б.п. 8,7 8,1 60 б.п.
включая начисление затрат по программе долгосрочного премирования и выплат на основе акций (LTI) (889) (508) 75,0 (889) (508) 75,0
Расходы на персонал без учета LTI, % 8,5 8,0 54 б.п. 8,5 8,0 54 б.п.
Расходы на аренду (3 749) (2 847) 31,7 (26 483) (24 221) 9,3
% от выручки 0,7 0,6 10 б.п. 4,9 5,0 (11) б.п.
Коммунальные расходы (10 892) (9 531) 14,3 (10 892) (9 531) 14,3
% от выручки 2,0 2,0 5 б.п. 2,,0 2,0 5 б.п.
Прочие расходы на магазины (5 606) (5 224) 7,3 (5 813) (5 467) 6,3
% от выручки 1,0 1,1 (4) б.п. 1,1 1,1 (5) б.п.
Расходы на услуги третьих сторон (4 972) (3 764) 32,1 (4 933) (3 676) 34,2
% от выручки 0,9 0,8 14 б.п. 0,9 0,8 15 б.п.
Прочие расходы (6 295) (4 532) 38,9 (7 587) (5 502) 37,9
% от выручки 1,2 0,9 23 б.п. 1,4 1,1 27 б.п.
Итого (за вычетом расходов на амортизацию и обесценение и эффекта трансформации «Карусели») (78 771) (65 270) 20,7 (102 965) (87 769) 17,3
% от выручки 14,5 13,4 108 б.п. 18,9 18,0 91 б.п.
Итого (за вычетом расходов на амортизацию, обесценение, LTI, выплат на основе акций и эффекта трансформации «Карусели») (77 882) (64 762) 20,3 (102 076) (87 261) 17,0
% от выручки 14,3 13,3 102 б.п. 18,8 17,9 85 б.п.
Млн руб. IFRS 16 До применения IFRS 16
9 м. 2021 9 м. 2020 Изм., 9 м. 2021 9 м. 2020 Изм.,
г-к-г, % г-к-г, %
Расходы на персонал (135 240) (116 903) 15,7 (135 240) (116 903) 15,7
% от выручки 8,5 8,1 40 б.п. 8,5 8,1 40 б.п.
включая начисление затрат по программе долгосрочного премирования и выплат на основе акций (LTI) (2 495) (1 530) 63,1 (2 495) (1 530) 63,1
Расходы на персонал без учета LTI, % 8,3 8,0 35 б.п. 8,3 8,0 35 б.п.
Расходы на аренду (10 156) (8 350) 21,6 (77 953) (71 564) 8,9
% от выручки 0,6 0,6 6 б.п. 4,9 4,9 (6) б.п.
Коммунальные расходы (33 052) (28 800) 14,8 (33 052) (28 800) 14,8
% от выручки 2,1 2,0 8 б.п. 2,1 2,0 8 б.п.
Прочие расходы на магазины (16 418) (15 637) 5,0 (17 058) (16 375) 4,2
% от выручки 1,0 1,1 (5) б.п. 1,1 1,1 (6) б.п.
Расходы на услуги третьих сторон (13 999) (10 095) 38,7 (13 795) (9 831) 40,3
% от выручки 0,9 0,7 18 б.п. 0,9 0,7 19 б.п.
Прочие расходы (19 057) (13 913) 37,0 (22 391) (16 381) 36,7
% от выручки 1,2 1,0 23 б.п. 1,4 1,1 27 б.п.
Итого (за вычетом расходов на амортизацию и обесценение и эффекта трансформации «Карусели») (227 922) (193 698) 17,7 (299 489) (259 854) 15,3
% от выручки 14,3 13,4 90 б.п. 18,7 17,9 82 б.п.
Итого (за вычетом расходов на амортизацию, обесценение, LTI, выплат на основе акций и эффекта трансформации «Карусели») (225 427) (192 168) 17,3 (296 994) (258 324) 15,0
% от выручки 14,1 13,3 85 б.п. 18,6 17,8 77 б.п.
В 3 кв. 2021 г. коммерческие, общие и административные расходы (за вычетом расходов на амортизацию, обесценение, LTI, выплаты на основе акций и эффекта трансформации «Карусели») по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки увеличились на 102 б.п. до 14,3% (увеличились на 85 б.п. до 18,8% до применения МСФО (IFRS) 16) на фоне роста расходов на персонал, прочих затрат и расходов на услуги третьих сторон. Меньшее влияние оказали расходы на аренду и коммунальные расходы.
Расходы на персонал (без учета расходов по LTI, затрат по программе долгосрочного премирования и выплат на основе акций) как процент от выручки увеличились на 54 б.п. г-к-г в 3 кв. 2021 г. до 8,5%, в основном из-за индексации заработной платы персонала магазинов в соответствии со средним уровнем по рынку.
Затраты на компенсационные выплаты по программе долгосрочного премирования и выплаты на основе акций составили 889 млн руб. в 3 кв. 2021 г. Компания продолжила начисление обязательств по отложенным выплатам по LTI программе 2018-2020 гг., и начала начислять выплаты, относящейся к новой LTI программе 2021-2023 гг., а также новой программе долгосрочного премирования для новых бизнесов (5Post, «Чижик» и «Около»). Начисления обязательств по отложенным выплатам по LTI программе 2018-2020 гг. продолжатся до 2 кв. 2022 г.
Прочие расходы (без учета эффекта трансформации «Карусели») по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки в 3 кв. 2021 г. увеличились на 23 б.п. г-к-г до 1,2% (увеличились на 27 б.п. до 1,4% до применения МСФО (IFRS) 16) в основном из-за растущей доли расходов на услуги курьеров для экспресс-доставки на фоне роста количества заказов в 5,2 раза г-к-г.
Расходы на услуги третьих сторон по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки в 3 кв. 2021 г. увеличились на 14 б.п. г-к-г до 0,9% (увеличились на 15 б.п. до 0,9% до применения МСФО (IFRS) 16) в основном из-за нормализации маркетинговых расходов по сравнению с небольшими маркетинговыми бюджетами во время пандемии COVID-19 в прошлом году.
Расходы на аренду по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки в 3 кв. 2021 г. увеличились на 10 б.п. г-к-г до 0,7%, в связи с увеличением числа магазинов, арендная плата которых привязана к выручке. Снижение расходов на аренду до применения МСФО (IFRS) 16 на 11 б.п. до 4,9% было вызвано более низкой долей магазинов в стадии раскрутки.
Коммунальные расходы как процент от выручки в 3 кв. 2021 г. увеличились на 5 б.п. г-к-г до 2,0% из-за жаркой погоды в некоторых регионах.
В 3 кв. 2021 г. прочие расходы на магазины по МСФО (IFRS) 16 снизились на 4 б.п.
г-к-г (снизились на 5 б.п. до применения МСФО (IFRS) 16) в основном из-за снижения дополнительных расходов, связанных с пандемией COVID-19, например, на маски и одноразовые перчатки для персонала, а также дополнительную дезинфекцию в магазинах.
Аренда/субаренда и прочий доход(7)
Доходы Компании от аренды, субаренды и прочих операций по МСФО (IFRS) 16 как процент от выручки составили 1,1%, показав рост на 18 б.п. г-к-г в 3 кв. 2021 г. (снижение на 1 б.п. до 0,9% до применения МСФО (IFRS) 16), из-за более выгодных условий договоров аренды.
EBITDA и рентабельность по EBITDA
Млн руб. IFRS 16 До применения IFRS 16
3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм., 3 кв. 2021 3 кв. 2020 Изм.,
г-к-г, % г-к-г, %
Валовая прибыль 142 170 124 011 14,6 140 163 122 226 14,7
Рентабельность валовой прибыли, % 26,2 25,5 67 б.п. 25,8 25,1 67 б.п.
Коммерческие, общие и административные расходы (без учета расходов на амортизацию, обесценение, LTI, выплат на основе акций и эффекта трансформации «Карусели») (77 882) (64 762) 20,3 (102 076) (87 261) 17,0
% от выручки 14,3 13,3 102 б.п. 18,8 17,9 85 б.п.
Чистые убытки от обесценения финансовых активов (97) (91) 6,6 (97) (91) 6,6
% от выручки 0,018 0,019 (0) б.п. 0,018 0,019 (0) б.п.
Аренда/субаренда и прочий доход 5 986 4 479 33,6 4 814 4 336 11,0
% от выручки 1,1 0,9 18 б.п. 0,9 0,9 (1) б.п.
Скорр. EBITDA 70 177 63 637 10,3 42 804 39 210 9,2
Рентабельность скорр. EBITDA, % 12,9 13,1 (17) б.п. 7,9 8,1 (18) б.п.
Начисление затрат по программе долгосрочного премирования, выплат на основе акций и прочих разовых выплат и соответствующим взносам во внеб. фонды (889) (508) 75,0 (889) (508) 75,0
% от выручки 0,2 0,1 6 б.п. 0,2 0,1 6 б.п.
Эффект трансформации «Карусели» (93) - - (93) - -
% от выручки 0,0 - 2 б.п. 0,0 - 2 б.п.
EBITDA 69 195 63 129 9,6 41 822 38 702 8,1
Рентабельность EBITDA, % 12,7 13,0 (24) б.п. 7,7 8,0 (26) б.п.
Настоящее сообщение предоставлено непосредственно Субъектом раскрытия информации или Распространителем информации и опубликовано в соответствии с Положением о раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг N714-П от 27 марта 2020 г., или с Положением о раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг N454-П от 30 декабря 2014 г., или Положением о требованиях к порядку и срокам раскрытия информации, связанной с деятельностью акционерных инвестиционных фондов и управляющих компаний паевых инвестиционных фондов, а также к содержанию раскрываемой информации, утвержденным Приказом ФСФР России от 22 июня 2005 г. N05-23/пз-н.
За содержание сообщения и последствия его использования информационное агентство "AK&M" ответственности не несет.
Сделать домашней страницей
Добавить в избранное
Карта сервера
Система раскрытия